三年前的 8 月 31 日，突如其來的“侵略者”，—艘巨大的“母艦”降落至東京上空，世界似乎迎來了終結……在那之后，絕望融入了日常生活，巨大的圓盤飄浮在上空的世界持續到現在。小山門出、中川凰蘭兩個高中少女，在這個走向終結的世界中，揮灑著自己的青春時代。

　　在毫無征兆的一個晴朗日子，一枚導彈筆直飛來，將國際大都會東京都內極具代表性的彩虹橋炸為兩截。該事件在都內引起不小的騷動，此后不久，警視廳公安部外事三課的警部高畑慧（高島禮子 飾）帶著相關視頻資料找到藤田繼次（筧利夫 飾）所統率的特車二課，經分析發現這次襲擊來自于那架自衛隊不久前失竊的新型戰斗直升機AH-88J2改“灰色幽靈（Grey Ghost）”。經高畑之口得知，該恐怖事件與拓植行人、灰原零（森カンナ 飾）有直接的關系。而在紛亂的實踐中，特車二課則面臨著被撤消的危險。　　東京一千萬人口淪為暴動分子的人質，面對前所未有的危機，泉野明（真野惠里菜 飾）和她的LABOR能否力挽狂瀾？

　　八個感化院的青年在兩名警官的監督下，前往鄉間一所破敗的客棧中接受社區服務，但是他們的到來卻無意中驚醒一個沉寂已久的惡魔。雅克布?古德奈特 飾（Glen Jacobs 格蘭“凱恩”雅克布 飾），身高七英尺，體重四百磅，頭骨里嵌著一個生銹的鐵盤，鋒利的指甲足夠戳穿對手眼睛的精神病患者。　　雅克布四年前曾被警官弗蘭克?威廉姆斯（Steven Vidler 飾）槍擊頭部，卻僥幸逃生。如今弗蘭克正是這群青年的督導員。弗蘭克和孩子們的出現激起了雅克布屠殺的欲望，他舉起巨斧，將客棧變作血腥的屠宰場……

　　本片改編自民間傳說，幾個世紀以來，在不同的文化背景下，父母都會警告他們的孩子要小心傳說中的Bagman。Bagman會把無辜的孩子抓走，塞進那骯臟腐爛的袋子里，再也沒法回到父母身邊。Patrick McKee小時候曾逃過此劫，但這給他的生活留下了永久的創傷。現在，Bagman又回來了，威脅著他妻子Karina和兒子Jake的安全。